El temor global a la estanflación aumenta: Lo que esto significa para la inflación y las tasas de interés en Canadá
El impacto clave: Es posible que tengas que esperar mucho más para aliviar los costos de tu hipoteca y comestibles. Nuevas advertencias económicas sugieren que las tasas de interés podrían mantenerse altas por más tiempo y que el costo de la vida podría no bajar tan rápido como esperaban los expertos.
Un nuevo informe económico advierte que el conflicto en curso en Medio Oriente está reviviendo la amenaza de la "estanflación". Esta es una mezcla peligrosa de precios en aumento y un crecimiento económico estancado que no se veía desde la década de 1970.
Para los canadienses, esto significa que el reciente alivio visto en la inflación podría ser temporal. Los costos de energía y las interrupciones en la cadena de suministro continúan ejerciendo presión sobre la economía global.
El Fondo Monetario Internacional (IMF) ha señalado que incluso si ocurre un alto el fuego, el daño económico está "incorporado". Esto sugiere que los precios más altos de los bienes y el combustible persistirán.
Esto crea un entorno difícil para el Banco de Canadá. Deben decidir si mantener las tasas de interés altas para combatir la inflación o recortarlas para apoyar el crecimiento.
¿Quiénes se ven afectados?
Este cambio económico impacta a casi todos, pero algunos grupos lo sentirán más que otros:
- Propietarios de viviendas con hipotecas de tasa variable: Si el Banco de Canadá mantiene las tasas altas para combatir la estanflación, sus pagos mensuales seguirán siendo costosos. Cualquier esperanza de una baja rápida en las tasas se está desvaneciendo.
- Compradores de vivienda por primera vez: Las altas tasas de interés hacen que sea más difícil pagar una hipoteca. La estanflación podría mantener estas tasas elevadas, retrasando su capacidad para ingresar al mercado.
- Consumidores: Notarán esto principalmente en la gasolinera y en la tienda de comestibles. Los precios de la energía aumentan el costo del envío de bienes, lo que hace que los artículos cotidianos sean más caros.
- Ahorristas: Por el lado positivo, si las tasas de interés se mantienen altas, las Cuentas de Ahorro con Alto Rendimiento (HISAs) y los GICs seguirán ofreciendo mejores rendimientos que los que han tenido en la última década.
Lo que debes hacer
Es hora de preparar tu presupuesto para una realidad de "más altas por más tiempo". Aquí hay pasos prácticos que puedes tomar hoy:
- Pon a prueba tu presupuesto: Observa tus gastos mensuales. Asume que las tasas de interés no bajarán durante otros 12 a 18 meses. ¿Puedes pagar tu hipoteca o renta actual si se mantienen en este nivel?
- Asegura tasas fijas: Si tienes dinero en una inversión o cuenta de ahorro con tasa variable, considera asegurarlo en un GIC a plazo fijo para preservar las altas tasas de interés actuales antes de que potencialmente bajen.
- Paga tus deudas: Si tienes deudas de tarjetas de crédito o préstamos con altos intereses, prioriza su pago. En un entorno de estanflación, el efectivo es escaso y la deuda se vuelve más costosa de mantener.
- Revisa la renovación de tu hipoteca: Si tu hipoteca está próxima a renovarse pronto, no esperes hasta el último minuto. Habla con tu prestamista ahora para entender cómo podrían ser tus pagos.
Conclusión
La economía global se enfrenta a una tormenta y Canadá no es inmune. La amenaza de la estanflación significa que el Banco de Canadá no puede bajar fácilmente las tasas de interés, incluso si la economía se desacelera.
Debes prepararte para que los costos de endeudamiento se mantengan altos y para que los precios de la gasolina y los comestibles sigan siendo volátiles. La mejor defensa ahora mismo es un presupuesto sólido y un plan para reducir la deuda variable.